昨晚（11/1）香港網上媒體「毛記電視」舉行另類的頒獎典禮，並在電視台和互聯網直播。如果有瀏覽 Facebook 應發現整條時間軸幾乎被有關消息佔據。舉辦者 100 毛在 Facebook 上被提及次數之多不容置疑。

 

還記得數天前在 Facebook 仍是討論無線電視劇《刀下留人》，但隨著劇集的大結局後，其熱潮就像登陸上岸的颱風一樣快速消散。隨而代之的便是 100毛舉辦的頒獎典禮，而且相關活動的熱潮在網上更是史無前例，或許只有之前港視開台才有這樣的聲勢。

 

#多謝Shell 示範 Hashtag 的正統用法

100毛故然能引人注目，但昨晚的活動在 Facebook 帶起了多個熱門 Hash tag，包括「#多謝Shell」、「#多謝Now」等，亦在香港的社交媒體上史無前例的。

因為香港現時一是以自己品牌作為 Hash tag ，一是使用過於「獨特」，無人搜尋的 Hash tag（可能 Harsh tag 更為貼切）。能夠以自己的活動創造專有的 Hash tag ，又可以廣泛傳播是較為罕有，但其實Hash tag 的作用本應如此，Twitter 亦因為 Hash tag 的廣泛使用而成為一大特色。

對於其他想用社交媒體作宣傅的公司而言，他們或可從中學習正確、有效的 Hash tag 使用方法。據 Marketing Interactive 指，有關的 Facebook 帖子每個接近一萬個讚好，最高的更有四萬；即使是感謝 Shell 贊助 100毛舉辦勁曲金曲的帖子也有五千個讚好。Shell 認為即使網上的讚好對於業務的影響難以預計，但品牌需要長時間的工夫來建立，對正面的反應感到高與。

 

建立親民形象還是樹大招風？

不過，現在在 Facebook 搜尋「#多謝Shell」，便會發現不少人對這個 Hash tag 有意見，對底這是 Shell 建立親民形象的機會，還是落得樹大招風、被揭瘡疤的下場？不過可以肯定的是，各大品牌自始會意識到自己仍停留在 Comfort zone，會再認真考慮新的宣傳方式；100毛當然成為得益者，說不定在年尾的 Google 關鍵字排行也看到他的名字。

 

作者：Dennis Ma

Unwire.pro 記者

 

最近中國有兩宗有關金融科技的騙案被揭發，甚至掀起一片「維權潮」。作為全球在金融科技領域走得最前的國家，中國公司獲得《全球金融科技 100 強》的第一名，微信、支付寶成為外國模仿對象，但金融科技乏監管的背後，實際更多的是風險。

 

全球百大 FinTech 企業排行第一

澳洲金融科技風投機構 H2 Ventures，上月聯同 KPMG 發表《全球金融科技 100 強》報告，結果中國的「眾安保險」排名第一，多達七家中國上榜，相比 2014 年只有一家並排名 32 位，2015 年中國金融科技行業展速度驚人。

很多人在談論金融科技時都會先想到「支付」，但其實支付僅只是眾多金融科技應用中的一小類。據台灣《數位時代》歸納，目前金融科技的商業模式有 6 種，分別是 P2P 網路借貸、區塊鏈虛擬貨幣、第三方支付、群眾募資、P2P 匯兌和人工智能理財。

而星展銀行（DBS）台灣執行董事陳識仁，早前亦在一個論壇上為金融科技歸類六大技術，分別是數碼 / 流動支付、生物鑑定與身分認證、Bitcoin 式區塊鏈技術與分散式記帳、雲端技術、大數據與開放數據，以及機器學習。

 

P2P 網路借貸風氣盛

《全球金融科技 100 強》排名第一的「眾安保險」正屬於「大數據」領域，2013 年 11 月成立的「眾安保險」是全球首家互聯網保險公司，由螞蟻金服、騰訊、中國平安等中國領先企業發起設立。透過運用大數據技術分析來設計產品、自動理賠、市場定位、風險管理等，目前估值已達 500 億人民幣，客戶人數亦達 3.56 億。

排名第四的「趣分期」則是屬於「P2P 網路借貸」，2014 年 3 月成立的「趣分期」是針對中國大學生和年輕白領市場的小額網路借貸平台，提供分期購物和現金消費等服務，已覆蓋全國 3,000 萬大學生用戶，上周三（6/1）已獲 E 輪投資，而上年 8 月亦獲螞蟻金服牽頭的 2 億美元 D 輪融資。

排名十一的「Lufax」，則是上海陸家嘴國際金融資產交易市場股份有限公司（陸金所）旗下的理財平台，除了提供網絡投資融資平台服務，亦利用金融市場調研及大數據技術提供先進的風險管理服務，為金融資產交易提供專業的投資理財平台。

 

e 租寶涉嫌犯罪資產遭凍結扣查

如果細分留意，不難發現「P2P 網路借貸」是其中一個最熱門的領域。但最近在中國「爆煲」的兩家金融科技公司，便正是涉及「P2P 網路借貸」和「區塊鏈虛擬貨幣」。

2014 年 7 月上線的 e 租寶（Ezubo）搭上金融科技在中國高速發展的列車，是其中一家中國 P2P 網路借貸公司。開業後以「投資低門檻、高回報」為標榜，資料顯示截至去年 12 月底，e 租寶總成交量達到 745.68 億元，總投資人數 90.95 萬人，待收總額亦屆 703.97 億元。

但在去年 12 月 3 日，e 租寶深圳寶安分公司突遭偵查，12 月 8 日官方網站與手機應用更開始無法訪問。到 12 月 16 日，廣東省公安廳在官方微博發佈通報稱各地公安機關均已對 e 租寶及其關聯公司涉嫌犯罪問題依法立案偵查，涉案資產亦被查封、凍結、扣押。

諷刺的是，e租寶曾獲《中國新聞周刊》評為「中國最有責任感的互聯網金融企業」之一，不少散戶均感其「可靠」而投資，但最後卻因此損失慘重。據最新新聞報導，多達 10 萬個苦主計畫到北京「上訪」維權，要求取回投資本金，但多個城市的示威活動均被有關當局清場，據報至少數百訪民被強行帶走。

 

MMM 騙局傳入中國宣稱每月 30% 回報

據國內媒體報導， e 租寶實為「龐氏騙局」一種。近期另一個跟金融科技公司有關的新聞則是「MMM 騙局」，而且比起 e 租寶來說則更明顯屬於「龐氏騙局」。騙局最顯著的特徵就是，它不是靠這個「計畫」、「項目」、「產品」本身賺錢的，而是靠不斷發展下線來賺錢，一旦下線發展不下去了，金字塔馬上崩潰。

去年 11 月全球 Bitcoin 價格突然大幅飆升，一天之內曾暴漲 25% 到 502 美元，達到過去 14 個月新高，但其後在翌日卻出現跳樓式下跌，大量拋盤將其價格壓至 368 美元。Bitcoin 價格大幅波動，有媒體調查原因後發現，俄羅斯相信屬「龐氏騙局」的集資網站 MMM 傳入中國，大量中國投資者相信其「每月 30% 回報」的宣稱而大手購入 Bitcoin，並透過介紹他人入會獲得 10% 的獎勵。

「MMM 社交金融網絡」由俄羅斯前國會議員 Sergey Mavrodi 創辦，規則是新會員首先無償提供援助資金給其他會員，然後每個月獲取 30% 利息，主要利用比特幣進行交易。此規則明顯屬於「龐氏騙局」，而其每月 30% 的高回報也不合理，但在 4 月開始在中國微信、微博以至線下人際網絡廣為傳播後（包括 Unwire.pro 的 Facebook 專頁也受到垃圾訊息騷擾），仍有不少人因貪念而參與。

所謂「龐氏騙局」是指透過不合理的高回報吸引投資者，再以後期投資者的資金回報給前期投資者，營造出「真的有回報」的假象，但實際並沒有任何投資活動。一旦再沒有新的投資者加入支撐，「龐氏騙局」就會破產，而中國的 MMM 騙局也在 12 月 26 日宣布崩盤，大量參與者資金被套，血本無歸。

 

科技無罪、只是人太貪心

Bitcoin 本身無罪、P2P 網絡貸款其實也無罪，但無可否認騙徒用科技來包裝後，很多老舊的騙局卻依然有效。近年經常有人說香港的金融法規太緊，導致香港在金融科技發展落後，但如果考慮到很多騙局都只是用高科技來包裝舊點子，那一些固有的金融法規未必就不是對市民的保障。

以 P2P 網絡借貸為例，事實上小額貨款一向存在，也確實幫助了不少人，只要能在監管範圍內的確是便民的服務。但香港不讓 P2P 網絡借貸經營的主要是《放債人條例》，放債人必須申請牌照，原意是為了取締高利貸，持牌放債人須確保其營商手法和進行放債交易的方式，符合相關法例的規定。

條例在多個範疇，包括貸款協議的形式、利率的表述方式、還款安排、廣告、放債人向借款人提供資料等事宜作出規定，規定旨在確保貸款廣告和貸款協議須具高透明度和條款清晰，以助借款人清楚了解貸款安排。以 P2P 網絡借貸來說，誰可保證不會有不良機構借此為名來隱藏身分經營高利貸？

而收款一方又會否是另一場龐氏騙局？據中國媒體透露，在去年 6 月已有投資者懷疑 e 租寶存在「自己融資」、「自己擔保」的情況，而且資金沒有第三者托管、涉嫌資金池，項目披露也不夠清晰。如果貸款者實際是 e 租寶自己的「幽靈帳戶」，那平台批出投資者的真金白銀後，就是入了平台自己的袋。

 

金融科技快速增長背後換來風險

筆者不只一次說過，中國金融科技發展快速的最大原因，正是本身中國的金融體制和法規不健全。缺乏監管雖然產生了創意和創新，但產生更多的卻是騙子。KPMG 早前接受《信報》訪問時就提醒要民眾要小心「儲值黑洞」，即儲值金額不知所終的風險。

舉個例子，今天香港的銀行存款都受到「存款保證」的保護，用意是穩定金融系統，以免因「擠提」而導致現金不足的銀行倒閉。但消費者放在並非銀行戶口的電子錢包的錢，就未必受到保護了。政府願意提供「存款保證」的前提，當然是確保銀行是財政穩健、透明度高，而目前是否有電子錢包服務商能以跟銀行相同的標準來運作？

金融科技的急速發展既是機會，亦是危險，以快速增長換來風險的代價，可能會得不償失。如果騰訊和阿里巴巴不是市值超高的科技公司，恐怕未必有民眾能如此給予信任。中國出現各種金融科技的騙局爆破案例，其實是前車可鑑，香港在發展金融科技並為法規鬆綁時可作警剔。

 

如何判斷一個新出現的投資機會是不是騙局？

來到最後，不妨分享一下判斷一個新投資機會是不是騙局的一點技巧。

1. 文宣的「感嘆號」愈多，愈危險

宣傳一款產品往往都會強調自己好處，但如果標榜好處太夢幻，宣稱文章用太多虛無縹緲詞句的說明的話就要小心。愈是強力利誘你參加的投資機會都愈可能有風險，而其中一個指標就是文章裡「感嘆號」的使用次數。「感嘆號」愈多就愈浮誇，也代表愈危險，你未必看得懂專業的投資術語，但數感嘆號應該不難吧。

2. 愈是強調「革命性」創新的，愈危險

誠然新科技往往都有新突破，但就如前面提到，其實不少創新都只是基於舊有的事而來。但騙徒為了讓更多不知就裡的人中計，會把事情說得很突破、顛覆、革命性，而且往往把事情複雜化，令受害人難以理解真實狀況。因此愈是強調顛覆現有架構的都應該留心。

3. 愈是用「名人」做招牌的，愈危險

內容農場很多那種「李嘉誠的十句名言」、「比爾蓋茨的三個習慣」之類的文章標題，但實際上是否名人說過的、做過的，卻可能只有作者和名人自己知道。很多人都會被這種「名人效應」欺騙，只要把事情拉到名人甚至國家級層次，既無法求證亦無從反駁，就會有人中計。因此愈是強調大局、名人的，都要小心。

 

 

作者：Boris Lee
Unwire.pro 資深編輯。在企業 IT 科技報道範疇有十多年經驗。